Em janeiro de 1883 estava projetado um farol no Cabo Carvoeiro do Algarve.
Em 1913 iniciam-se as primeiras considerações técnicas sobre o farol de Alfanzina assim como a escolha do local para o efeito.
Em 18 de dezembro de 1915 adquire-se o terreno para a sua construção.
Entrou em funcionamento em 1 de dezembro de 1920. O aparelho óptico é de 3ª ordem, grande modelo (500 mm distância focal), cuja rotação é produzida pela máquina de relojoaria, e tem como fonte luminosa a incandescência pelo vapor de petróleo.
Foi eletrificado através de grupos eletrogéneos em 1950, passando a ter como fonte luminosa uma lâmpada de incandescência elétrica.
Em 1952 foi construída uma casa de habitação, fazendo-se o aproveitamento da casa do forno já existente, obra que se tornava urgente e indispensável visto estarem as famílias de dois faroleiros a habitarem a mesma residência.
A estrada que dá acesso ao farol foi construída em 1961.
A 14 de julho de 1980 o farol fica ligado à rede elétrica de distribuição pública, vindo a ser automatizado em 1981.
Em 12 abril de 2004 foi remodelado com o sistema modelo DF. Foi equipado com motor rotação trifásico SATI 400V/Ac, cambiador modelo DF 2003 c/3 lâmpadas Halo. Carregador bateria POWER 24V/12 A e motor Lister TS2, Alternador 11KVa.